Главная » Банки » ЦБ уточнил сценарии стресс-тестирования НПФ

ЦБ уточнил сценарии стресс-тестирования НПФ

Банк России уточнил сценарии обязательного для негосударственных пенсионных фондов стресс-тестирования, сообщила в среду пресс-служба регулятора.

«Основные изменения касаются динамики фондовых индексов, стоимости недвижимости, доходности российских и зарубежных государственных облигаций, спреда доходности корпоративных облигаций в случае развития негативного сценария», — говорится в сообщении.

Также изменен подход к стресс-тестированию кредитного риска эмитента крупнейших активов в портфеле фонда. «Он предполагает различную степень ухудшения кредитного качества эмитентов в зависимости от доли вложенных в их активы средств и позволяет более точно учитывать концентрационные риски фондов», — уточняется в пресс-релизе. Сценариями предусмотрены переходные положения по внедрению нового подхода с 1 июля 2018-го по 1 июля 2019 года.

«С 1 июля 2019 года предполагается ухудшение кредитного качества эмитентов и (или) контрагентов, активы которых составляют более 10% пенсионных накоплений или пенсионных резервов, на три ступени, от 7,5% до 10% — на две ступени, от 5% до 7,5% — на одну ступень. При этом не предусмотрено ухудшение кредитного качества отдельных видов активов, в основном государственных ценных бумаг», — подчеркивают в ЦБ.

Регулятор планирует пересматривать сценарии раз в полгода (при значительном изменении рыночной ситуации — по мере необходимости).

«Сценарии предусматривают события, которые могут негативно повлиять на финансовую устойчивость фондов на горизонте ближайших пяти лет, и учитывают динамику показателей, характеризующих развитие экономики и основных рынков, на которых осуществляется инвестирование пенсионных средств: рынков акций, облигаций, недвижимости», — уточняет Центробанк.

При этом подчеркивается, что сценарии не отражают ожидания ЦБ относительно наиболее вероятного развития ситуации.

Фонды могут использовать и разработанные самостоятельно дополнительные сценарии, добавили в Банке России.

Источник

НЕВЫЛЕТ.РФ - Онлайн сервис проверки всех долгов